资讯参考,东方金报

微信
手机版
东方金报

如果我是巴菲特,我会如何收割日本?

作者 :正文注明 2024-04-30 18:43:13 围观 : 评论

来源:圆方你怎么看啊
微信ID:yflooklook

2020年8月1日,在美国疫情正肆虐的时候,美国媒体报道,美国知名投资人沃伦·巴菲特旗下伯克希尔-哈撒韦公司买入日本五大商社超过5%的股份。

伯克希尔-哈撒韦公司在日本东京股市31日开市前宣布对日本企业的新一轮投资。这些企业包括三菱商事公司、住友商事公司、伊藤忠商事公司、丸红公司和三井物产公司。

巴菲特在声明中说,他很高兴伯克希尔-哈撒韦公司能参与“我们选择投资的这5家企业的未来”,这5家企业的“合资公司遍布全球,而类似合作可能会更多”。

图片

2023年4月31日,巴菲特在东京接受《日本经济新闻》采访时强调,他看好日股,并将考虑加码对日股的投资。据巴菲特透露,他已将在日本五大商社的持股增至7.4%,并表示这是伯克希尔·哈撒韦在美国以外的最大投资。

那巴菲特这次投资赚了么?

2020年8月01日,日经指数21700点
2024年4月30日,日经指数38405点
从巴菲特重仓日本以后,股市涨了76%

不过,与此同时:

2020年8月01日,美日汇率1:104
2024年4月30日,美日汇率1:157
从巴菲特重仓日本以后,汇率跌了50%

四年时间,再考虑到日美之间的存款利率差,大概4年时间,累加起来大概也要有十几个点了。(存在美国,比存在日本多百分之十几)

所以,如果通盘算下来,巴菲特赚钱了么了?

今天我们一起聊聊:

如果我是巴菲特,我会如何收割日本?


像巴菲特这样的“大”人物,投资怎么可能赔钱呢?一般来说,巴菲特的投资,至少要做到“三赢”。

别误会,这里说的三赢不是说“投资方,被投资者,当地国家”三方共赢,而是巴菲特“赢”三次。

哪三次?

“股票上”赢一次,

“汇率上”赢一次,

“债券上”赢一次。

图片

简单说就是,股票上赚钱,汇率上赚钱,还要从这些公司的的债券上赚钱。那巴菲特是怎么做到的呢?

如果你和巴菲特在一个“圈子”。

你大概也许可能应该会“知道”美国会加息。(因为美国货币政策就是它们制定的)

你大概也许可能应该会“知道”美国会向日本做一些产业转移和热钱进入(因为美国的产业政策就是它们制定的)

你大概也许可能应该会“知道”日本会刺破自己的货币政策。(因为日本的政府是他们控制的)

那么,你大概也能做到“三赢”。

或许你会有疑问,刚才不还是说“股票”涨了,“汇率”跌了,那巴菲特最多赢一次呀?

咳咳,不知道听说过“内保外贷”没有?巴菲特完全可以,以美元(美债)为抵押,在日本银行贷款,然后以日本贷款出来的钱,去购买日本公司的股票。

这样算一算,巴菲特不仅仅可以获得股票的增值,也能在“还贷款”的时候用更少的美元购买更多的日元赚取汇率的收益的,更能在这几年赚取到双方的利率差。

所以,如果真如我所猜测的,那么巴菲特的收益肯定不是股市的76%,综合算下来,大概率是一个200%的收益吧。

那这些到底是真的,还仅仅是我的猜测呢?给大家看一个“数据”。

从2019年以来,伯克希尔-哈撒韦已发行7次日元债券,成为日元债最大的海外发行商之一。伯克希尔表示,通过发行日元债券为投资日本公司提供了大部分资金。

单单是在2019年,彼时的发债规模高达4300亿日元,成为有史以来日元债最大的海外发行方。

发行日元债除了有融资的作用,还能够对冲外汇风险。通过发行日元债,就不需要将伯克希尔账上的美元换成日元后,再去投资日元资产了,省去跨境资本流动的麻烦,也避免了货币敞口的增加。

图片

所以,你听到的故事是“巴菲特”重注“日本股市”,但是巴菲特是怎么重注的,或许你并没有注意到…

或许你又有疑问,巴菲特知道美国的政策很正常,那么日本政府真的会这么听话么?

在过去两年,日本汇率贬值的时候,日本政府做过两次努力。

从2022年7月,日本持有美债开始大幅下降,是因为日本开始抛售美债救汇率……

2022年7月8日11时30分,日本第90、96、97、98任首相安倍晋三在奈良一车站附近发表演讲时,被嫌疑犯以手枪击中胸部和颈部倒地。

2024年1月19日,随着东京地方检察厅特搜部19日以涉嫌违反《政治资金规正法》的罪名,对自民党派系8人立案调查。日本执政党三大派系宣布解散。

与此同时,据美国财政部当地时间3月19日周二公布的2024年1月国际资本流动报告(TIC),1月,日本持有美国国债1.1531万亿美元,总持仓连续第二个月创2022年8月以来新高……

所以,这么“听话”的日本,如果你是巴菲特,你会如何做呢?



听党话,跟党走
学习时间

要坚持真正的多边主义,践行共商共建共享的全球治理观,动员全球资源,应对全球挑战,促进全球发展。要坚持对话而不对抗、拆墙而不筑墙、融合而不脱钩、包容而不排他,以公平正义为理念引领全球治理体系变革。

——2022年5月18日在庆祝中国国际贸易促进委员会建会70周年大会暨全球贸易投资促进峰会上发表的致辞




相关文章

  • 如果我是巴菲特,我会如何收割日本?
    如果我是巴菲特,我会如何收割日本?

    来源:圆方你怎么看啊微信ID:yflooklook2020年8月1日,在美国疫情正肆虐的时候,美国媒体报道,美国知名投资人沃伦·巴菲特旗下伯克希尔-哈撒韦公司买入日本五大商社超过5%的股份。伯克希尔-哈撒韦公司在日本东京股市31日开市前宣布对日本企业的新一轮投资。这些企业包括三菱商事公司、住友商事公司、伊藤忠商事公司、丸红公司和三井物产公司。巴菲特在声明中说,他很高兴伯克希尔-哈撒韦公司能参与“我们选择投资的这5家企业的未来”,这5家企业的“合资公司遍布全球,而类似合作可能会更多”。2023年4月31日,...

    2024-04-30 18:43:13
  • 中国为什么有钱学森?
    中国为什么有钱学森?

    作者: 明叔来源公众号:明叔杂谈微信ID:laomingdashu1钱学森如果不回国,他在美国会过得怎么样?答案很简单:“应该相当不错。”1934年,23岁的钱学森,以航空专业第一名的成绩,考取了清华大学的公费赴美留学名额。他的目的地是,美国麻省理工学院,也就是大名鼎鼎的MIT。2在出国前,清华大学的两位导师王士倬和王助,不仅引导钱学森重视航空工程实践和制造工艺,还特别留意让即将远赴海外的钱学森全面了解中华文化,提升对祖国的热爱之情。1935年8月,钱学森赴美留学前跟同学说:“现在中国政局混乱,豺狼当道,...

    2024-04-30 18:43:11
  • 是“战”是“和”?美日疯狂挑衅,中国态度令人动容!
    是“战”是“和”?美日疯狂挑衅,中国态度令人动容!

    作者:戎评来源公众号:戎评(ID:rongping898)已获转载授权在当前的形势下,这样的“劝告”还有意义吗?据观察者网报道,针对目前被美国舆论日益鼓吹加深的中美“修昔底德陷阱”论调,中国驻美大使谢锋日前在访问哈佛大学时公开发言表示:中国文化拥有诸多有利于跨越“修昔底德陷阱”的优秀特质。谢锋大使的发言很长,我在大致阅读之后,认为其可以被简单的概括为以下三点:1、中国人传统上一贯信奉“以和为贵”,笃信“国虽大,好战必亡”的对外原则,明确反对侵略、殖民和武力征服,只把战争作为捍卫利益的最后手段。2、中国文化...

    2024-04-30 18:43:07
  • 新出的这个史诗级数据,震惊了全球!
    新出的这个史诗级数据,震惊了全球!

    来源:一个坏土豆 ( ID:iamhtd )据新华社最新报道,中国船舶集团将为卡塔尔能源公司建造18艘27.1万立方米超大型LNG运输船,签约仪式4月29日在北京举行。这是有史以来全球最大的造船订单,总金额逾400亿元!知道这意味着什么吗?我原来就说过,只要中国在新三项,即汽车、造船、大飞机上取得碾压级优势,美国就再也无力围堵中国,中美博弈就已经基本结束了。汽车和大飞机聊过不少,今天重点说下造船。 根据最新的数据,去年(2023)全年,中国造船完工量占全球总量的50.2%。而新接订单量占全球总量的66.6...

    2024-04-30 18:43:04
  • 欧盟委员会主席冯德莱恩:以色列进攻拉法完全不可接受
    欧盟委员会主席冯德莱恩:以色列进攻拉法完全不可接受

    欧盟委员会主席冯德莱恩当地时间4月29日表示,以色列进攻拉法是“完全不可接受的”。冯德莱恩还表示,如果以色列进攻拉法,欧盟委员会将协调成员国就此采取行动。她呼吁立即在加沙地带停火,释放被扣押人员,落实“两国方案”。本月早些时候,以色列总理内塔尼亚胡说将在加沙地带南部城市拉法开展“强有力的行动”,多方呼吁以色列保持克制,以免人道主义灾难进一步扩大。...

    2024-04-30 17:29:25
  • 新疆纺织品出口额上涨,《南华早报》:5G、AI和产业变革帮新疆战胜美国制裁
    新疆纺织品出口额上涨,《南华早报》:5G、AI和产业变革帮新疆战胜美国制裁

    (观察者网讯)“5G,AI(人工智能)和棉花产业变革如何帮助中国战胜美国对涉疆产品的制裁。”香港英文媒体《南华早报》4月29日发文称,在美国不断抹黑新疆棉甚至在2022年6月将中国新疆地区生产的全部产品均推定为所谓“强迫劳动”产品并禁止进口后,新疆纺织业通过产业升级不断提升产品竞争力,推动2023年新疆纺织品服装出口额实现上涨,在美国的经济胁迫下展现出了硬核实力。报道援引中国期刊《棉纺织技术》4 除了纺织工厂迈向高质量发展,新疆棉从播种到采摘也早早实现了高度自动化。早在一小撮国家和个人编造新疆棉花存在所谓...

    2024-04-30 17:29:09
  • 芯事重重!
    芯事重重!

    来源:卢克文工作室(ID:lukewen1982)壹1979年,一家在剑桥的初创计算机公司Acorn接到了一个意想不到的活。一个客户找到他们,想让他们生产一款slotmachine,看过老港片的一听这名字都明白,这是一款老虎机。有钱不赚王八蛋,很快,一款基于6502 CPU(就是著名的红白机CPU)的老虎机问世了,Acorn拿到了第一桶金。由于这款老虎机性能很不错,Acorn突发奇想,把这款老虎机装个键盘,变成计算机,能不能跟苹果的Apple II掰掰手腕?说干就干,于是从老虎机改装过来的BBC Micr...

    2024-04-30 16:43:07
  • 被中方制裁的英国9人4实体,身份曝光
    被中方制裁的英国9人4实体,身份曝光

    字号:A-AA+来源:观察者网最后更新: 2021-03-26 15:21:37【文/观察者网 鞠峰】近日,英方以所谓“新疆人权问题”为借口,对中国有关个人和实体进行单边制裁。中国外交部26日一早发出公告,对英方9名人员和4个实体实施制裁。外交部介绍,这些人员和组织恶意传播谎言与虚假信息。截自中国外交部官网 被制裁的9人多为英保守党成员和人权律师。其中包括前保守党领袖邓肯-史密斯(Iain Du 26日被中方制裁的4个实体分别是:“中国研究小组”(China Research Group)、保守党人权委员...

    2024-04-30 16:31:55
  • 新时代领导人主席特别代表郑建邦将出席伊斯兰合作组织第15届首脑会议
    新时代领导人主席特别代表郑建邦将出席伊斯兰合作组织第15届首脑会议

    应冈比亚总统巴罗邀请,习近平主席特别代表、全国人大常委会副委员长郑建邦将于5月4日至5日赴冈比亚出席在班珠尔举行的伊斯兰合作组织第15届首脑会议。原标题:习近平主席特别代表郑建邦将出席伊斯兰合作组织第15届首脑会议 责任编辑:范维 ...

    2024-04-30 16:31:50
  • 哈马斯和法塔赫在京磋商,外交部:推进巴内部和解取得积极进展
    哈马斯和法塔赫在京磋商,外交部:推进巴内部和解取得积极进展

    有记者提问,有消息称,近日,巴勒斯坦法塔赫和哈马斯两个派别在北京就巴内部和解举行磋商。发言人能否介绍一下详细情况?林剑介绍,应中方邀请,巴勒斯坦民族解放运动和伊斯兰抵抗组织代表日前来京磋商,就推进巴内部和解,深入坦诚对话,双方充分表达了通过对话协商实现和解的政治意愿,就诸多具体问题进行探讨,并取得积极进展,一致同意继续这一对话进程,争取早日实现巴勒斯坦团结统一。“双方高度赞赏中方坚定支持巴勒斯坦...

    2024-04-30 16:31:46